… sondern auch, unter welchem Risiko dieser Ertrag erwirtschaftet wird. Ausgehend von den klassischen Modellen, liefert mehr Risiko automatisch mehr Ertrag. Das hat leider aber nicht immer etwas mit der Realität zu tun. Die Wahrheit sieht anders aus, abzulesen z.B. im Internet bei Fondsweb. Dort werden fortlaufend alle aktiv gemanagten europäischen Aktienfonds in einem Risiko-/Ertragsschaubild miteinander verglichen. Man sieht also genau, was ein Mehr an Risiko in der Realität an Ertrag bringt:

Die vergangene Wertentwicklung eines Finanzprodukts ist kein Hinweis für die zukünftige Entwicklung. Quelle: https://www.fondsweb.com/de/DE000A2QCXX0

Klickt man auf einen beliebigen Fonds im Schaubild auf der Website von Fondsweb, erhält man sofort alle Details zum Fonds. Hinter jedem Punkt auf dieser Grafik steckt eine ganz individuelle Anlagestrategie. Es lohnt, sich sehr genau anzuschauen, mit welcher Strategie welches Ergebnis erwirtschaftet wurde. Daraus kann man viel lernen!

Der im Schaubild oben blau abgebildete TimmInvest Europa Plus Fonds befindet sich in diesem 3-Jahresvergleich an einem extremen Punkt ganz links in der Grafik. Der Fonds hat in den letzten 3 Jahren als Ertrag den Durchschnitt von 4,96% p.a. aller europäischen Fonds aus der Rubrik “Aktienfonds All Cap Europa” abgeliefert. Und dies bei nahezu dem niedrigsten Risiko aller Fonds:

Die vergangene Wertentwicklung eines Finanzprodukts ist kein Hinweis für die zukünftige Entwicklung. Quelle: https://www.fondsweb.com/de/DE000A2QCXX0

Auf Monatsbasis sah die Performance des TimmInvest Europa Plus Fonds übrigens wie folgt aus:

Die Wertentwicklung der Vergangenheit ist kein verlässlicher Indikator für die zukünftigeWertentwicklung. Die Ermittlung der Wertentwicklung erfolgt nach der BVI-Methode ohne Berücksichtigung von Ausgabeaufschlägen. Fondsauflage: 21.12.2010

Ähnliche Vergleiche können Sie auch mit Ihrem eigenen Depot machen. Dabei sollten aber idealerweise alle Anlagen zusammen berücksichtigt werden. Warum? Viele Depots haben sehr risikoreiche Einzelinvestitionen bei gleichzeitig sehr hohen Cash Beständen. Was bringen 20% positive Performance in einer super Aktie, wenn ich nur 2% meines Portfolios in dieser Aktie investiert habe? Es zählt am Ende doch nur die Rendite auf den gesamten angelegten Betrag.

Aber warum gerade heute über Risiko reden? Zur Zeit überwiegt doch das positive Sentiment an den US-Aktienmärkten. Doch wir leben nicht mehr im Zeitalter der gewollten Globalisierung. Es geht nicht mehr darum, alles in der Welt gemeinsam zu produzieren, mit dem Anspruch, es möglichst gerecht zu verteilen. Wir haben keinen gefühlten Frieden mehr zwischen den großen politischen Blöcken der Welt. Geopolitische Interessen dominieren die Nachrichtenlage und wirken sich zunehmend auch auf die Kapitalmärkte aus. Die Korrelation zwischen den Weltaktienmärkten nimmt in der Folge spürbar ab. Während an der Wall Street die KI Sektkorken knallen, blicken chinesische Anleger bedrückt auf ihr Aktiendepot. So schnell haben sich die Warenströme aber gar nicht von einander entkoppelt. Wie auch? “Onshoring” braucht Zeit. Die Chips der “magnificant 7” – die den US-Aktienmarkt auf Allzeithochs treiben – kommen immer noch maßgeblich aus Asien. Genauer: aus Taiwan. Und wenn diese 7 Aktien fast 30% des S&P 500 ausmachen, also ein extremes Klumpenrisiko in einem 500 Werte umfassenden Aktienindex (in dem die ganze Welt investiert ist) darstellen, sollte man über Risiko nachdenken – selbst wenn man selbst nicht in den USA investiert ist!

Ich wünsche Ihnen einen nicht so nachdenklichen Wochenausklang,… und freue mich auf meinen Vortrag am Börsentag Dresden am Samstag!

Alle Tranchen des TimmInvest Europa Plus Fonds wieder ohne Ausgabeaufschlag!


Vortragsankündigung

Was aktuell an den Finanzmärkten wichtig ist! Aktuelle Anlagestrategie, Marktausblick und Risiko-Check!

Am 27. Januar um 16 Uhr am Börsentag Dresden (Saal 3)

Zur Webseite Börsentag Dresden

Alle Vorträge an Börsentagen im Überblick!


TimmInvest Europa Plus Fonds (alle Anteilklassen)

25.01.2024 (13:21 Uhr)

Fondsvolumen: ca. €11.035.027,-

Aktuelle Ausrichtung des Fonds: Risk reduced; ab Start Absicherungszone (s.u.) abgesichert! 

Achtung: durch Absicherung entstehen Kosten!

Aktuelle (geschätzte) Fondsparameter:

Aktienanteil im Fonds: ca. 97,09%

Synthetische Aktienquote (Aktien plus Derivate Positionen): ca. 71,70%

Aktueller Stand Stoxx Europe 600 Index (SXXP): 475.70 Indexpunkte

Absicherungsquote innerhalb der (Kern) Absicherungszone zwischen 461,70 und 375 Indexpunkten (Durchschnitt aller Basispreise der EUREX STOXX Europe 600 Absicherungsoptionen): 97.70%

Absicherungsquote unterhalb von 375 Indexpunkten: 76%

VAR (Value at Risk) Auslastung: 67.07 Prozent (Vergleich: reiner Aktienfonds: 100%; Geldmarkt: 0%)

Produktpräsentation

Hier geht es zur aktuellen Präsentation über die zwei Tranchen des TimmInvest Europa Plus Fonds:

TimmInvest Europa Plus Fonds Fondsportrait (Januar 2024)

Sie möchten persönlich zum TimmInvest Europa Plus Fonds beraten werden? Gerne! Melden Sie sich bitte am besten per E-Mail: thomas.timmermann@timminvest.com


TimmInvest Europa Plus Fonds AK P (Anteilklasse P)

WKN: A2QCXX        ISIN:DE000A2QCXX0180

Jährliche Ausschüttung Mitte Dezember!

Laufende Kosten (TER): 1,19%; Kein Ausgabeaufschlag/Sonstige Gebühren!

Daten und Fakten (AK P)

Wertentwicklung (AK P)

Portfolio (AK P)

Downloads (AK P)

Anteilwert AK P

Ausschüttung:

14.12.2023: €109,02

15.12.2023: €105,53        (nach Ausschüttung von €3,50)

29.12.2023: €106,09

Zuletzt:

23.01.2024: €104,46

24.01.2024: €105,27

Quelle: Universal Investment


TimmInvest Europa Plus Fonds AK I (Anteilklasse I)

WKN: A3DQ2V        ISIN:DE000A3DQ2V1

Identische Strategie und Portfolio. Halbierte Verwaltungsgebühr. Einmalige Mindestanlage: €100.000,-

Thesaurierend: keine Ausschüttung!

Laufende Kosten (TER): 067%; Kein Ausgabeaufschlag/Sonstige Gebühren!

Daten und Fakten (AK I)

Wertentwicklung (AK I)

Portfolio (AK I)

Downloads (AK I)

Anteilwert AK I

29.12.2023: €106,41

Zuletzt:

24.01.2024: €104,82

25.01.2024: €105,63

Quelle: Universal Investment


Verwandte Artikel
  • Keine verwandten Artikel vorhanden!